Đánh giá cổ phiếu SJD: Cơ hội đầu tư thủy điện

Review Cổ phiếu CTCP Thủy điện Cần Đơn (SJD)

Giới thiệu

Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn (SJD) là một công ty hoạt động trong lĩnh vực sản xuất và kinh doanh điện, được thành lập từ năm 1998 với tiền thân là Công ty BOT Cần Đơn. Công ty chính thức hoạt động theo mô hình công ty cổ phần từ năm 2004 và được niêm yết trên sàn HOSE từ năm 2006.

Thông Tin Cơ Bản

• Tên Công Ty: Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn
• Mã Cổ Phiếu: SJD
• Sàn Giao Dịch: HOSE
• Ngành Nghề: Sản xuất và kinh doanh điện
• Nhà Máy Thủy Điện: Cần Đơn, Ry Ninh II, Nà Lơi, và Hà Tây (gián tiếp qua công ty con)
• Tổng Công Suất: 104 MW
• Tổng Sản Lượng: 431 triệu KWh/năm.

Sản Phẩm và Dịch Vụ

• Sản Xuất và Kinh Doanh Điện Thương Phẩm
• Sản Xuất, Kinh Doanh Vật Tư Vật Liệu Xây Dựng, Máy Móc Thiết Bị
• Tiếp Nhận, Vận Tải Vật Tư Thiết Bị
• Kinh Doanh Dịch Vụ Khách Sạn – Du Lịch.

Tình Hình Tài Chính

• Vốn Điều Lệ: Tăng dần qua các năm, hiện tại là 689.98 tỷ đồng (từ năm 2017).
• Cổ Tức: Dự kiến thường ở mức 25%.
• Tỉ Lệ Cổ Tức Tiền Mặt / Lãi Sau Thuế: Cao, phản ánh chiến lược đầu tư ăn cổ tức tiền mặt.
• Hệ Số Định Giá P/E: Thấp hơn 7, chỉ ra giá cổ phiếu có thể đang ở mức hợp lý.

Cơ Cấu Cổ Đông

• Tổng Công Ty Sông Đà: 50.96%
• Cá Nhân Trong Nước: 14.37%
• Nước Ngoài: 28.58% (bao gồm các quỹ đầu tư như Samarang và Pyn Elite).

Đánh Giá

• Rủi Ro: Thấp do ngành nghề ổn định và ít biến động.
• Lợi Thế: Sản xuất điện từ thủy điện, ít phụ thuộc vào nhiên liệu hóa thạch, có lợi về môi trường.
• Nhược Điểm: Phụ thuộc vào điều kiện thời tiết, ảnh hưởng đến sản lượng điện.

Kết Luận

Cổ phiếu SJD của Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn có thể là một lựa chọn tốt cho những nhà đầu tư tìm kiếm cổ tức ổn định và ít rủi ro. Tuy nhiên, cần xem xét các yếu tố như điều kiện thời tiết và chính sách thuế để đánh giá toàn diện.

Minh Họa Bằng Bảng

Phân Tích Kỹ Thuật

Để phân tích kỹ thuật cổ phiếu SJD, bạn có thể xem xét các chỉ số như đường trung bình động, chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), và các mô hình nến. Tuy nhiên, thông tin cụ thể về phân tích kỹ thuật không được cung cấp trong các nguồn trên.

Kết

Cổ phiếu SJD có thể là một lựa chọn tốt cho những nhà đầu tư tìm kiếm sự ổn định và cổ tức cao. Tuy nhiên, cần theo dõi các yếu tố như điều kiện thời tiết và chính sách thuế để đảm bảo quyết định đầu tư thông minh.

Những yếu tố nào ảnh hưởng đến giá cổ phiếu SJD

Giá cổ phiếu của Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn (SJD) bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố, bao gồm cả những yếu tố chung của thị trường chứng khoán và những yếu tố đặc thù của ngành thủy điện. Dưới đây là một số yếu tố chính:

1. Sự Phát Triển của Nền Kinh Tế

• Giá cổ phiếu thường tăng khi nền kinh tế phát triển và giảm khi kinh tế đi xuống.
• Nhu cầu điện tăng do sự phát triển kinh tế có thể làm tăng giá cổ phiếu của các công ty điện như SJD.

2. Tình Hình Chính Trị và Tâm Lý Nhà Đầu Tư

• Sự bất ổn chính trị có thể làm giảm giá cổ phiếu do nhà đầu tư mất niềm tin.
• Tâm lý nhà đầu tư cũng ảnh hưởng lớn đến giá cổ phiếu, đặc biệt là trong thời kỳ biến động.

3. Quy Luật Cung Cầu

• Khi nhiều nhà đầu tư mua cổ phiếu SJD, giá có thể tăng do cầu tăng.
• Ngược lại, nếu cung vượt cầu, giá có thể giảm.

4. Báo Cáo Tài Chính và Hoạt Động Kinh Doanh

• Kết quả kinh doanh tốt với doanh thu và lợi nhuận tăng có thể làm tăng giá cổ phiếu.
• Tuy nhiên, SJD đã ghi nhận giảm lợi nhuận trong một số quý gần đây do ảnh hưởng của thời tiết.

5. Cổ Tức và Định Giá

• Cổ tức cao và ổn định có thể thu hút nhà đầu tư, làm tăng giá cổ phiếu.
• Hệ số định giá P/E và P/B của SJD hiện tại tương đối thấp, cho thấy giá cổ phiếu có thể đang ở mức hợp lý.

6. Yếu Tố Thời Tiết

• Các hiện tượng thời tiết như El Nino và La Nina ảnh hưởng trực tiếp đến sản lượng điện của SJD, từ đó ảnh hưởng đến giá cổ phiếu.

7. Chi Phí Tài Chính và Khấu Hao

• Chi phí tài chính và khấu hao là những yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến lợi nhuận của SJD.

8. Nhu Cầu Tiêu Thụ Điện

• Nhu cầu điện tăng trong nước có thể giúp đảm bảo sản lượng điện của SJD được tiêu thụ, từ đó hỗ trợ giá cổ phiếu.

Minh Họa Bằng Bảng

Những yếu tố này có thể tác động tích cực hoặc tiêu cực đến giá cổ phiếu SJD, tùy thuộc vào tình hình cụ thể của công ty và thị trường.

Báo cáo tài chính của SJD như thế nào trong năm ngoái

Để đánh giá báo cáo tài chính của Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn (SJD) trong năm 2023, chúng ta có thể xem xét một số chỉ tiêu chính từ các báo cáo tài chính và thông tin liên quan.

1. Doanh Thu và Lợi Nhuận

• Doanh Thu Thuần: Thông tin cụ thể về doanh thu năm 2023 không được cung cấp trực tiếp trong các nguồn tìm kiếm. Tuy nhiên, trong 9 tháng đầu năm 2024, SJD đạt doanh thu thuần gần 327 tỷ đồng, giảm 3% so với cùng kỳ năm trước.
• Lợi Nhuận Sau Thuế: Trong 9 tháng đầu năm 2024, lợi nhuận sau thuế của SJD đạt 130 tỷ đồng, tăng 7% so với cùng kỳ và vượt 3% mục tiêu lợi nhuận cả năm. Đối với năm 2023, lợi nhuận quý 4 tăng 41,39% so với cùng kỳ, đạt 12,53 tỷ đồng.

2. Cổ Tức

• Cổ Tức Tiền Mặt: Năm 2023, SJD trả cổ tức bằng tiền mặt với mức 1,800 đồng/cổ phiếu vào tháng 11.

3. Tổng Tài Sản và Nợ Phải Trả

• Tổng Tài Sản: Năm 2022, tổng tài sản của SJD là 1,435,387 triệu đồng.
• Nợ Phải Trả: Năm 2022, nợ phải trả của SJD là 338,772 triệu đồng.

4. Các Chỉ Số Tài Chính Khác

• EPS (Lãi Trên Cổ Phiếu): Theo báo cáo gần nhất, EPS của SJD là 2,065 đồng.
• P/E (Hệ Số Định Giá): Hiện tại, hệ số P/E của SJD là 7.14.

Minh Họa Bằng Bảng

Để có thông tin chi tiết và đầy đủ về báo cáo tài chính năm 2023 của SJD, bạn nên tham khảo trực tiếp các báo cáo tài chính được công bố trên trang web của công ty hoặc các nền tảng tài chính như Vietstock, CafeF, hoặc 24HMoney.

Tỷ lệ thực hiện kế hoạch năm của SJD là bao nhiêu

Tỷ lệ thực hiện kế hoạch năm của Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn (SJD) trong năm 2023 như sau:

• Doanh Thu: Lũy kế 9 tháng đầu năm, doanh thu thuần của SJD đạt gần 327 tỷ đồng, giảm 3% so với cùng kỳ và thực hiện được 82% kế hoạch năm.

• Lợi Nhuận: Lợi nhuận sau thuế đạt 130 tỷ đồng, tăng 7% so với cùng kỳ và vượt 3% mục tiêu lợi nhuận cả năm. Điều này cho thấy SJD đã vượt kế hoạch lợi nhuận đề ra cho cả năm.

Như vậy, SJD đã thực hiện được 82% kế hoạch doanh thu và vượt kế hoạch lợi nhuận sau thuế trong năm 2023.

Minh Họa Bằng Bảng

Lưu ý rằng thông tin cụ thể về kế hoạch doanh thu năm 2023 không được cung cấp đầy đủ trong các nguồn tìm kiếm. Tuy nhiên, SJD đã vượt kế hoạch lợi nhuận sau thuế và đạt được 82% kế hoạch doanh thu trong 9 tháng đầu năm.

Tình hình tài chính của SJD trong quý III/2024 như thế nào

Tình hình tài chính của Công ty Cổ phần Thủy điện Cần Đơn (SJD) trong quý III/2024 như sau:

1. Doanh Thu

• Doanh Thu Thuần: Đạt gần 180 tỷ đồng, đi ngang so với cùng kỳ năm trước. Điều này chủ yếu do sản lượng điện sản xuất trong quý III/2024 tương đương với cùng kỳ năm trước, nhờ điều kiện thời tiết thuận lợi.

2. Lợi Nhuận

• Lợi Nhuận Sau Thuế: Đạt 88,4 tỷ đồng, tăng hơn 25% so với cùng kỳ năm trước. Sự tăng trưởng này chủ yếu do chi phí tài chính giảm, trong đó chi phí lãi vay giảm 44,63% so với cùng kỳ.
• Hoàn Nhập Dự Phòng: SJD đã hoàn nhập trích lập dự phòng khoản phải thu khó đòi là 10,5 tỷ đồng trong quý III/2024, góp phần vào lợi nhuận tăng.

3. Lũy Kế 9 Tháng Đầu Năm

• Doanh Thu Thuần: Đạt gần 327 tỷ đồng, giảm 3% so với cùng kỳ và thực hiện được 82% kế hoạch doanh thu năm.
• Lợi Nhuận Sau Thuế: Đạt 130 tỷ đồng, tăng 7% so với cùng kỳ và vượt 3% mục tiêu lợi nhuận cả năm.

Minh Họa Bằng Bảng

Tóm lại, trong quý III/2024, SJD duy trì doanh thu ổn định và tăng lợi nhuận nhờ giảm chi phí tài chính. Lũy kế 9 tháng đầu năm, công ty đã vượt kế hoạch lợi nhuận và đạt được 82% kế hoạch doanh thu.